隨著中國金融市場的快速發(fā)展，金融行業(yè)競爭形態(tài)的持續(xù)演化，以及監(jiān)管力度的不斷加強，IT咨詢服務(wù)公司對金融企業(yè)的商業(yè)智能解決方案，也面臨著不斷的創(chuàng)新。

　　在主題為“乘數(shù)據(jù)之舟，達價值彼岸”的文思海輝商業(yè)智能解決方案研討會請SunGard公司大中華區(qū)銀行金融領(lǐng)域首席顧問黃業(yè)清在風險管理之道分論壇分享了商業(yè)銀行流動性管理與資本管理解決方案。

　　以下為演講實錄：

　　關(guān)于商業(yè)銀行風險管理今天上午到下午討論了很多，重點討論一下最近比較熱的話題。首先介紹一下SunGard公司，然后看管下我們國內(nèi)新的市場環(huán)境會帶來哪些挑戰(zhàn)？以及對于一個解決方案來說會給客戶提供怎樣的幫助。

　　SunGard公司就廠商來說并不是第一個進入中國的。如果金融行業(yè)來說它在歐美地區(qū)非常有名氣。從金融客戶角度來看，我們最近的統(tǒng)計數(shù)據(jù)，大概有15000家金融客戶，特別是亞太地區(qū)現(xiàn)在已經(jīng)超過了1200家客戶。我們這兩年的變化比較顯著的是把亞太地區(qū)總部從新加坡搬到了上海。

　　關(guān)于銀行這一塊，我們在王府井這邊有一個辦公室。這個辦公室里主要的人員就是支持銀行相關(guān)的市場和技術(shù)支持工作。員工數(shù)，從我加入SUN Gard公司起大概有10個人，到現(xiàn)在我們已經(jīng)有超過700人的團隊。涵蓋了傳統(tǒng)商業(yè)銀行到證券、期貨等等綜合的金融服務(wù)。

　　機遇與挑戰(zhàn)，我們選了6月份所發(fā)生的一個故事，很像一個好萊塢的電影情節(jié)，很多東西我相信在座的都是在課本上才能看了壓力測試或者是怎么樣的。我以前也有一些比較驕傲的經(jīng)驗，發(fā)現(xiàn)在這個地方好像也不太適用。比如說我們在國內(nèi)首先出現(xiàn)了債券市場的違約是6月6號發(fā)生的，然后說錢荒，從四大行開始，這個標題我表示懷疑。第三個是銀行間交易閉市兩度延遲半小時，后面包括一些金融債發(fā)現(xiàn)流標的事情，還有以前的暢銷的國債不好銷了，這些都是標題性的新聞。

　　在07年08年做過壓力測試，基本很少出現(xiàn)這么大的一個幅度，我們更多的是在河的對岸看另一方面發(fā)生的故事，我們別不是在故事里面的一個親歷者�，F(xiàn)在來看我們是作為一個親歷者看這樣的事情。

　　昨天晚上大家看新聞，說貸款利率取消下限這樣的一個市場化的標志。以前是0.7是下限，現(xiàn)在完全取消掉。下一步可能是存款利率取消上限，這就是真正利率市場化的來臨，這會給我們帶來一個全新的挑戰(zhàn)，這個全新的挑戰(zhàn)會帶來怎樣的故事？這恐怕對每家銀行來說，也許他可以掙到更多的錢，也許他會虧的一塌糊涂。所以我們的央行馬上就發(fā)了一個類似的公函，表達了這樣一個觀點。說白了還是希望商業(yè)銀行在市場環(huán)境里面自己能夠增加“游泳”的能力。而不是所有事情都依賴于人民銀行、央行，出現(xiàn)問題作為一個擦屁股的角色。

　　3月份的時候我曾經(jīng)跟不小的一家銀行領(lǐng)導(dǎo)交流的時候，談到了比較擔心的是國內(nèi)商業(yè)銀行，很多的資金池的業(yè)務(wù)、信托的業(yè)務(wù)帶來了很多的豐厚的利潤。但是如果從流動性管理和風險管理角度來看，這個敞口非常大。實際上沒有超過三個月的時間，這個事情就發(fā)生了。

　　很有意思的是，在7月初的時候，又和這位領(lǐng)導(dǎo)聊了，這么早可以發(fā)現(xiàn)這個問題，是不是可以由一些事先的措施，可以從中掙到錢。因為利率曲線倒掛也是可以掙到錢的，我們可以借長放短。比如說我在發(fā)現(xiàn)流動性風險的時候，我的風險管理部門和市場交易部門怎么去做一個協(xié)調(diào)？甚至于資產(chǎn)管理委員會是不是能夠下這樣的決心調(diào)整這個資產(chǎn)負債的結(jié)構(gòu)？從而在這樣的市場機會里面，在這樣風險變化的環(huán)境里面去掙到這個錢？這是牽扯到銀行風險偏好和銀行業(yè)務(wù)發(fā)展規(guī)劃的問題。

　　總而言之，風險是給我們帶來了它不好的東西，但是銀行本身就是經(jīng)營風險的。風險出現(xiàn)大的波動的時候，也是你能不能駕馭的問題，駕馭好就能帶來更高的回報。

　　談一下怎么應(yīng)對？流動性風險是一個延伸的風險，是一個派生的風險。這次事情，設(shè)備事發(fā)生于錢荒或者資金價值大幅度波動，在市場風險上得到了很大的釋放。同時這里會產(chǎn)生一些信用風險問題，比如發(fā)生違約的問題。比如說印象中工商銀行的取款系統(tǒng)還是隱證通的還是哪家銀行也發(fā)生了一些故障。這實際上就會產(chǎn)生一些操作風險。把這幾個風險結(jié)合在一起，集中表現(xiàn)了流動性風險。所以解決方案層面來看，要幫助客戶從這幾個方面進行量化的分析。

　　今天主要談一下整個解決方案的流動性風險和資本管理模塊。流動性風險來看，關(guān)于產(chǎn)品具體的功能和讓利，我們有一個產(chǎn)品手冊講的比較詳細，大家有興趣可以看一看。主要談一下國內(nèi)銀行比較關(guān)心的，比如說除了我們以前做的各種各樣的監(jiān)管指標性的東西，實際上從這兩年發(fā)展趨勢，從靜態(tài)統(tǒng)計報表，到動態(tài)的壓力測試去過渡。特別是是在新的監(jiān)管四大指標體系里面，其中有流動性的LCR和NSFR杠桿率都是在這方面。LCR是更關(guān)注壓力情況下銀行的生存期到底能不能維持一個月的時間？這是一個硬性的指標。很多銀行我在接觸和交流過程中發(fā)現(xiàn)，到底這些東西首先怎么分類？再一個全重系數(shù)怎么設(shè)？這個從銀監(jiān)會角度來看也是一個不斷完善和調(diào)整的過程。

　　再一個比較難的一點是壓力測試這部分。首先要問到底什么是壓力測試，銀監(jiān)會定義好就是壓力測試還是根據(jù)銀行自身壓力測試？我們銀行一直沒有出現(xiàn)過問題，哪來這樣的場景設(shè)置？這都是很實在的問題。到底壓力測試怎么做？所以我談到6月份的經(jīng)歷的情況作為風險管理來看是很好的經(jīng)歷提供了一個很好的壓力測試的樣本。同時我們再結(jié)合長期的管理來看，比如這一次牽扯到股票市場大幅的波動。然后可能有一些類似于尾部的效益，把這些東西結(jié)合在一起，我們在做壓力測試的時候會考慮的完整一些。

　　我們大家還缺乏在銀行里面，實際運作的時候，對壓力測試來看，我們的應(yīng)急預(yù)案是什么，是不是能夠放到系統(tǒng)里面做一個量化的數(shù)據(jù)，來看一下我這個應(yīng)急預(yù)案對于壓力測試的效果是什么樣的？這都是現(xiàn)在做流動性風險管理的時候必須要考慮的一點。我們從現(xiàn)金流的預(yù)測到融資來源的分析，到壓力測試場景的設(shè)置以及量化我們應(yīng)急融資計劃的效果。最后才看出我們的生存期是什么樣子的。至于說我們的壓力測試，可能會采取一些矩陣式的結(jié)構(gòu)，資金的來源和資金的應(yīng)用、批發(fā)和零售，這些方面我們可以具體分析，具體設(shè)相關(guān)參數(shù)。

　　很重要的一點，流動性風險不是孤立的管理技術(shù)和職能。更重要的一點是資產(chǎn)負債管理無縫的集成。因為往往這塊集成上屬于計財和資金管理，所以從解決方案來看也是一體的。我們比較多的應(yīng)用比如中國銀行或者中國光大用的比較多。

　　下面把剩余時間請我們的同事SunGard銀行金融領(lǐng)域高級咨詢顧問孫美丹給大家具體介紹一下資本管理這塊的內(nèi)容。

　　大家得到企業(yè)管理中我們都是有三個指標決策，流動性、安全性和盈利性。下面我進的資本管理更偏重于安全性。首先是新資本管理辦法改革和SUN Gard可提供的解決方案。

　　新資本管理辦法實施重要性和必要性，新資本管理辦法的變化趨勢。2013年第一次經(jīng)濟金融形勢通報會上尚主席提出了五點比較重要的事情。其中之一解決積極穩(wěn)妥推進新資本管理辦法的實施，強化商業(yè)銀行風險管理內(nèi)生機制。這是監(jiān)管驅(qū)動的，每個銀行都避免不了，必須要做的。大家是在這個游戲規(guī)則之下玩這個市場而已。

　　既然是重要的那么必要性有哪些？首先要應(yīng)對合規(guī)監(jiān)管。作為優(yōu)化業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)和改善模式最終體現(xiàn)的是我們希望總資產(chǎn)是在擴張沒有問題，但是我們希望利潤擴張速度比資產(chǎn)要快。同時因為資產(chǎn)擴張，但是占用資本，我們希望資本增長率要小于資產(chǎn)增長率。

　　新資本管理辦法的變化趨勢：

　　A：提高了資本質(zhì)量的要求。

　　B：提高資本計量的敏感度，如權(quán)重法下更多的權(quán)重等級。

　　C：明確細化了部分業(yè)務(wù)的資本計提規(guī)則，如結(jié)算風險等。

　　D：調(diào)查部分業(yè)務(wù)資本計提規(guī)則，如交易對手信用風險的CVA。

　　E：資本要求的結(jié)構(gòu)性調(diào)整，如提高同業(yè)業(yè)務(wù)的資本要求，降低小型及微型企業(yè)業(yè)務(wù)的資本要求等。

　　這樣的趨勢給我們提出了三個要求：更加精確的資本計量要求；更高的數(shù)據(jù)敏感性及蘇劇要求；更加了解業(yè)務(wù)的風險實質(zhì)要求。

　　SunGard提出的解決方案從最初給到銀行各種的咨詢，到中間的數(shù)據(jù)到最后的產(chǎn)品落地。比如說我們對計量規(guī)則的梳理和解讀，可以幫助銀行考慮資產(chǎn)分類等等�？梢詭椭�我們更精確的計量資本。同時通過質(zhì)量管理滿足更高的數(shù)據(jù)要求。最為實際的是聯(lián)系銀行實際業(yè)務(wù)，也就是滿足第三點，不管是實施的人還是銀行具體的人，讓大家更深入的了解到風險點在哪里，這樣才可以避免風險、管理風險。

　　SunGard資本管理解決方案系統(tǒng)角度從數(shù)據(jù)處理到各種計量規(guī)則和最后的合規(guī)應(yīng)用或者管理應(yīng)用這樣的一個解決方案。

　　SunGard解決方案的特點是全面風險計量要求。比如說風險類別、市場風險、操作風險和信用風險，以及各個風險敞口，比如公司、小微、零售、股權(quán)或者保理之類的。覆蓋了全方法，銀監(jiān)會提高道路的方法我們都會在這里覆蓋，而且銀監(jiān)會有一些國際版下處理的方法SUN Gard也有。

　　同時最直接的產(chǎn)出，比如G21，在我們這邊未來會有很多G-之類的各種報表提供給大家，這也是提交給監(jiān)管當局的。

　　優(yōu)化銀行業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)怎樣優(yōu)化？優(yōu)化視角不一樣，我們現(xiàn)在系統(tǒng)做的時候可能看不到賺錢，但是我們可以看到風險。我們就去找風險，在風險較低的業(yè)務(wù)中去做，比如小微、個人（業(yè)務(wù)），這都是國家鼓勵和扶持的。除了這種業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)的優(yōu)化之外，我們也可以優(yōu)化業(yè)務(wù)模式。比如對行里現(xiàn)有的業(yè)務(wù)做有效緩釋分析。要在監(jiān)管規(guī)則下做游戲，首先我們要知道監(jiān)管認什么。

　　提高風險管理水平就是看風險主要集中在哪里？會通過內(nèi)部管理的需求和報表和指標提供給銀行，可以幫助銀行做內(nèi)部風險管理以提高風險管理水平。

　　數(shù)據(jù)很重要，數(shù)據(jù)如果不全的情況下，我們只能是被動的要求計提更多的資本，可能就會限制銀行的資產(chǎn)擴張，以及通過資產(chǎn)擴張帶來的利潤。所以再強調(diào)數(shù)據(jù)很重要。

　　SunGard解決方案特點是和資產(chǎn)負債一樣，首先它具有靈活的系統(tǒng)架構(gòu)，有完備的產(chǎn)品功能，也有監(jiān)管的透明性，滿足監(jiān)管的審計要求。全球的實施經(jīng)驗和中國實施案例，產(chǎn)品就是產(chǎn)品，更多的力量應(yīng)該來自于人，智慧也來自于，SunGard擁有一只富有經(jīng)驗的實施團隊。